کاربرد الگوی سر و شانه در تحلیل تکنیکال چگونه است؟

12

امروزه با ملموس‌تر شدن اهمیت سرمایه‌گذاری برای عموم مردم، افراد بیشتری به سمت این بازار روانه شده‌اند. متاسفانه اکثر افراد تازه وارد بدون توجه به رفتار بازار و بر اساس سلیقه شخصی خود یا اخبار نادرست وارد بازار می‌شوند و در نهایت با کوله‌باری از ضرر و زیان و سرخوردگی از آن خارج خواهند شد. بنابراین لازم است که معامله‌گران و تحلیل‌گران بازار فارکس، بورس و رمزارزها به طور مداوم در خصوص رفتار بازار و الگوهای آن مطالعه داشته باشند و بتوانند با استفاده از اطلاعات به دست آمده حرکات بعدی بازار را پیش‌بینی کنند. تشخیص صحیح و فهم الگوها برای بقای یک معامله‌گر در بازار سهام و رمزارز حیاتی است. الگوی سر و شانه مدت زیادی است که توسط تحلیل‌گران بازار بورس استفاده می‌شود و از این جهت از اعتبار بالایی برخودار است.

در مطلب زیر به معرفی این الگو و اهمیت آن خواهیم پرداخت، همچنین در این مطلب خواهیم آموخت که چگونه با استفاده از الگوی سر و شانه به سود مدنظرمان از بازار دست یابیم.

فهرست عناوین مقاله :

مبانی الگوی سر و شانه

در نظر تحلیل‌گران الگوی سر و شانه نشان‌دهنده یک واژگونی در چارت معاملات است یا به اصطلاح یک الگوی برگشتی است و معمولا از علائم تغییر روند صعوی نمودار به یک روند نزولی است. بنابراین باید توجه داشته باشید که از این الگو می‌توان تغییرات آینده روند بازار و به ویژه تغییر روند آن را پیش‌بینی نمود. لازم به ذکر است که الگوی سر و شانه بدون ایراد نیست. برای مثال نوسانات بین سر و شانه‌های نمودار می‌تواند شکل‌های متنوعی داشته باشد، که گاهی تشخیص الگو را برای افراد دشوار می‌کند. الگوی سر و شانه از سه جزء اصلی تشکیل شده است که در ادامه به آن خواهیم پرداخت.

الگوی سر و شانه از دو ناحیه شانه و یک ناحیه سر در میان آن‌ها تشکیل شده است و عبور قیمت از این نواحی می‌تواند پیش‌بینی کننده یک واژگونی در روند بازار باشد. شانه اول پس از یک روند صعودی مهم شکل می‌گیرد و سپس با شکل‌گیری یک روند نزولی کوتاه، شکلی مانند شانه به خود می‌گیرد. ناحیه سر پس از افزایش دوباره قیمت تشکیل می‌شود، اوج قیمت این‌بار بالاتر از حد قبل رفته و از شانه اولی بالاتر می‌رود. پس از تشکیل پیک قیمت، نمودار ریزش کرده و شانه دوم را در قیمتی پایین‌تر تشکیل می‌دهد. شانه‌ها معمولا از لحاظ شکل به یکدیگر شباهت دارند. نکته‌ای که در تشخیص الگوی سر و شانه وجود دارد آن است که معمولا افت قیمت پس از تشکیل سر نمودار از کف شانه اول پایین‌تر نخواهد آمد. به این خط فرضی افقی که کف قیمت الگو از آن پایین‌تر نمی‌آید، خط گردنی (NeckLine) می‌گویند. توجه داشته باشید که در صورت شکسته شدن خط گردنی الگوی سر و شانه از بین می‌رود و دیگر نمی‌توان به آن اتکا نمود.

الگوی سر و شانه معکوس

الگوی‌های سر و گردن ممکن است به صورت معکوس نیز به وجود آیند، در صورت ایجاد این الگو می‌توانیم تغییر روند بازار از نزولی به صعودی را پیش‌بینی کنیم. این الگو را معمولا با نام الگوی سر و شانه معکوس می‌شناسیم. به زبان ساده‌تر تمام روند‌هایی که برای الگوی قبلی توضیح دادیم در اینجا برعکس می‌شود و به همین جهت این الگو یک تغییر صعودی در روند بازار را نشان‌خواهد داد.

در هنگام وقوع الگوی معکوس سر و شانه، در واقع قیمت سهام دچار سه بار افت می‌شود که این افت قیمت‌ها توسط دو پولبک مثبت از یکدیگر جدا شده‌اند. قسمت سر نمودار در اینجا برعکس شده و پایین‌ترین قیمت را ثبت می‌کند. همچنین پس از تشکیل شانه معکوس دوم، شاهد شکسته شده خط گردنی و صعود قیمت خواهیم بود. تشخیص الگوی معکوس نیازمند تبحر بالا و تجریه زیادی است، بنابراین در صورتی که در دفعات اول متوجه تشخیص آن نشدید نگران نشوید.

تفسیر الگوی سر و شانه

تحلیل‌گران همواره بازار سهام را به یک مسابقه طناب‌کشی تشبیه می‌کنند. در این مسابقه دو گروه، دو سر طناب خرید و فروش را گرفته‌اند. کسانی که با خرید سهام قیمت آن را بالا می‌برند در تیم گاوها و کسانی که سهم‌های خود را می‌فروشند و قیمت را پایین می‌آورند به تیم خرس‌ها تعلق دارند. این اصطلاحات ساده برای فهم بیشتر بازار سهم توسط تحلیل‌گران ساخته شده است. تشکیل الگوی سر و شانه نشان می‌دهد که قدرت یکی از این گروه‌ها در حال کاهش و دیگری در حال زورمند‌تر شدن است و به این ترتیب روند بازار تغییر می‌کند.

الگوی سر و شانه از آن جهت در میان معامله‌گران بازار سهام محبوبیت دارد که در صورت رؤیت می‌تواند به آن‌ها در تعیین قیمت آینده بازار کمک کند. از طرفی آن‌ها می‌توانند در مراحل تشکیل الگو، قیمت را از پیش تخمین بزنند و پس از کامل شدن الگو منتظر عبور قیمت از خط گردنی باشند. همچنین شناسایی این الگو کمک می‌کند که معامله‌گران بتوانند برای خود حد ضرر معقولی را تعریف نمایند. بهترین ناحیه برای تعریف نقاط استاپ لاس در الگوی سر و شانه معمولی، در بالای نقاط اوج شانه‌ها و سر تعریف می‌شوند. در الگوی معکوس سر و شانه نیز این نقاط حد ضرر یا استاپ لاس، معمولا در نواحی زیر پایین‌ترین قیمت‌ها تعریف می‌شوند.

به منظور تخمین تغییرات قیمت پس از شکسته شدن خط گردنی نیز می‌توانیم از الگوی سر و شانه کمک بگیریم. برای انجام این‌ کار فاصله بالاترین قیمت در ناحیه سر نمودار را از خط گردنی به دست می‌آوریم، سپس به همان مقدار از خط گردنی در جهت مخالف حرکت می‌کنیم و به همین سادگی می‌توان تغییرات قیمت بعد از شکسته شدن خط گردنی و پس از تشکیل شانه دوم را محاسبه کرد. برای مثال در صورتی که فاصله بالاترین نقطه الگو در ناحیه سر تا خط گردنی 20 دلار باشد، تحلیل‌گران پس از شکسته شدن خط گردنی احتمال ریزش قیمت تا 20 دلار دیگر را می‌دهند. توجه داشته باشید که این‌ها اغلب فقط با تخمین به دست می‌آید و به وقوع پیوستن آن قطعی نیست، اگرچه بسیاری از معامله‌گران با استفاده از این اعداد به یک تکنیک شخصی در معاملات رسیده‌اند و از آن سود کسب می‌کنند.

حتما توجه دارید که مواردی که در بالا ذکر شد برای یک الگوی سر و شانه‌ی سنتی بود. در صورتی که با یک الگوی سر و شانه معکوس مواجه باشیم، برای پیش‌بینی رشد قیمت باید فاصله پایین‌ترین قیمت الگو تا خط گردنی را محاسبه کرده و به همان میزان به صورت عمودی روبه بالا ادامه دهیم تا قیمت تخمینی به دست آید.

استفاده از الگوی سر و شانه برای انجام معاملات

پیش از ثبت هر سفارشی نیاز است که منتظر بمانیم تا الگوی سر و شانه به طور کامل تشکیل شود. در صورتی که بخشی از الگو تشکیل شده باشد، شما نباید با توجه به پیش‌فرض‌های ذهنی‌تان و با استناد به الگو وارد معامله شوید. بهتر است همواره منتظر تشکیل کامل الگو باشید؛ چراکه بازار همواره عرصه‌ی بی‌ثباتی بوده و به یک لحظه می‌تواند به شکل کلی تغییر کند. بنابراین در حین تشکیل الگو بازار را رصد کرده و منتظر شکل‌گیری کامل آن باشید، همچنین لازم است از بیش از حد پیش‌بینی کردن اوضاع بازار و انجام معامله بر اساس آن پرهیز کنید.

برای ورود خود به معامله از قبل برنامه‌ریزی کنید تا در صورت شکسته شدن خط گردنی بتوانید با سرعت به معامله وارد شوید. سایر متغیرهای بازار و اخبار مربوطه را نیز بررسی کنید تا در صورت وقوع تغییری در آن‌ها بتوانید حد سود و ضرر خود را با آن تنظیم کنید. معامله‌گران حرفه‌ای معمولا به صورت پلکانی وارد معاملات می‌شوند، تسلط به انجام ترید در صورت مشاهده الگوی سر و شانه نیازمند سخت‌کوشی، صبر و یادگیری مداوم است و به تدریج حاصل خواهد شد.

نکته‌ی مهمی که اکثر تازه واردان بازار به آن توجه نمی‌کنند تعیین حد سود و ضرر است. لازم است پیش از ثبت هرگونه سفارشی اهداف معاملاتی خود را تعیین کنیم، در غیر این صورت دیر یا زود شاهد از دست رفتن سرمایه خود خواهیم بود. همانطور که گفته شد بالای قله‌های قیمت در الگوی سر و شانه بهترین نقاط برای تعیین ضرر هستند. بهترین نقاط برای تعیین حد ضرر، حدفاصل قله‌ی شانه دوم تا قله‌ی ناحیه سر است، البته برای اطمینان خاطر بیشتر می‌توانیم حد ضرر و نقطه‌ی خروج را کمی بالاتر از ناحیه سر الگو نیز قرار دهیم.

یک روش معامله کم ریسک‌تر نیز آن‌ است که تریدرها پس از شکسته شدن خط گردنی منتظر به وجود آمدن یک پولبک به عنوان تاییدیه تغییر روند می‌مانند و پس از مشاهده آن وارد معامله می‌شوند. اگرچه این امکان نیز وجود دارد که این تاییدیه ورود پس از شکستن خط گردنی هرگز تشکیل نشده و فرصت معاملاتی از دست برود.

در خصوص الگوی سر و شانه‌ معکوس معمولا از اصطلاح دره‌ نیز استفاده می‌شود. بنابراین همانطور که‌ می‌دانید در این الگو سه دره خواهیم داشت. نمودار پس از شکستن خط گردن در این الگو مجددا اوج می‌گیرد و خریداران بازار را در دست خواهند گرفت. تعیین حد ضرر و حد سود در این الگو نیز مشابه موارد قبل است با این تفاوت که در اینجا حد ضرر را در پایین دره سمت راست قرار خواهیم داد. برای یافتن حد سود نیز کافی بود که اندازه فاصله عمیق‌ترین نقطه دره تا خط گردن را در بالای این خط نیز امتداد دهیم. نقطه‌ای که به آن خواهیم رسید را می‌توانیم به عنوان حد سود خود قرار دهیم.

جمع‌بندی

جهت تلسط یافتن بر الگوها و شناسایی روند بازار بهتر است پس از پایان یک روز معاملاتی با تحلیل‌گران و معامله‌گران خبره ارتباط برقرار کرده و از آن‌ها مشورت بگیرید. الگوی سر و شانه در طول تاریخ پر تلاطم بازارهای سرمایه، قابل اعتماد بودن خود را به اثبات رسانیده است. همچنین این الگو یکی از قابل تشخیص‌ترین الگوها در نمودار است. توجه داشته باشید که هیچ الگو و روشی برای پیش‌بینی صد در صد بازار وجود ندارد اما در اغلب اوقات وقتی یکی الگوی سر و شانه تشکیل می‌شود تقریبا می‌توان از روند بازار اطمینان حاصل کرده و سود معاملاتی مناسبی از طریق پیش‌بینی این الگو به دست آورد.

توجه داشته باشید که برخی از رفرنس‌ها بازار به جای استفاده از عبارات الگوی سر و شانه معمولی و معکوس، از واژه‌های سقف و کف استفاده می‌کنند که هیچ تفاوتی با موارد ذکر شده در مطلب فوق ندارد. در آخر نیز به منظور جمع‌بندی و یادآوری، نکاتی را که باید در انجام معامله با استفاده از الگوی سر و شانه رعایت کنیم را ذکر می‌کنیم:

  • توجه داشته باشید که الگوی سر و شانه معکوس و معمولی یک الگوی برگشتی است و پس از تشکیل این دو شاهد به هم خوردن توازن بازار و افزایش فروش یا خرید خواهیم بود.
  • حتما پیش از انجام هر معامله‌ای بر اساس این الگو، ابتدا از تشکیل کامل آن اطمینان حاصل کنید. منظور از تشکیل کامل ایجاد شانه دوم در سمت راست است.
  • با وصل کردن نواحی کف در الگوی سر و شانه معمولی، خط گردن به دست می‌آید. شکسته شدن این خط با ریزش بازار همراه خواهد بود.
  • معامله‌گران حرفه‌ای معمولا تا شکسته شدن کامل خط گردنی منتظر می‌مانند و سپس به صورت پلکانی وارد بازار می‌شوند.
  • از پلتفرم‌هایی برای انجام معاملات استفاده کنید که بتوانید در آن‌ها حد ضرر یا استاپ لاس را از پیش مشخص کنید. چراکه ممکن است در هنگام عبور قیمت از محدوده ضرر شما آنلاین نبوده و دچار ضرر شوید.
  • نقاط بالای شانه راست و نقاط زیر دره سمت راست، بهترین نواحی برای تعیین حد ضرر هستند، از تعیین این نقاط پیش از ورود به معامله غافل نشوید.
  • برای پیش‌بینی قیمت پس از تشکیل کامل الگوی سر و شانه معمولی کافی است که خطی را عمود بر خط گردنی تا سقف قیمت در ناحیه سر رسم کنید. حال درست خطی به همین اندازه را پس از تشکیل کامل شانه دوم و در طرف دیگر خط گردن به سمت پایین رسم کنید. قیمت به اندازه این خط رسم شده ریزش کرده و سپس به مقاومت برخورده و تا مدتی ثابت می‌شود.
  • تعیین حد سود نیز به وسیله رسم همین خطوط انجام می‌شود. به این صورت که نقاط انتهایی خطی که در سمت دیگر خط گردن رسم کرده‌ایم را به عنوان حد سود خود در نظر می‌گیریم.
  • حتما تا زمان یادگیری کامل روند معاملات و آشنایی با ابزارهای تحلیل تکنیکال، پیش از ثبت هرگونه سفارشی با افراد با تجربه در این زمینه مشورت نمایید.
ارسال یک پاسخ

آدرس ایمیل شما منتشر نخواهد شد.